每經記者 王硯(yan)丹    每經編輯 肖芮冬    

2月18日，研報業(ye)務證券行(xing)業(ye)現龍(long)年開年第一罰。兩融

安徽證監局今日發文《關于對華安證券股份有限公司采取責令改正措施的投行決定》，指出該公司存在三大問題，均存決定對公司采取責令改正的問題行政監管措施，并記入證券期貨市場誠信檔案，華安快3百姓彩票同時要求公司在收到決定書之(zhi)日起30日內(nei)提(ti)交書面整改報告。證券

左江科技股價高達211元，被罰三名分析師首次給予“買入”評級

具(ju)體而言(yan)，研報業務華安證券存(cun)在三大問題，兩融而最(zui)受關注的投行是公司發布的涉及“左江科(ke)技”等研究報告存(cun)在制作不(bu)審慎的情形。

值得一提的均存是，本次提到的問題百姓彩票大廳有(you)關“左江科技”研報制(zhi)作不謹(jin)慎問題，已(yi)不是華安華安證券(quan)第一次受(shou)罰。2月(yue)5日(ri)，證券(quan)深交(jiao)所已(yi)經給公司出具了警示函(han)。

“左江科技”即曾經的“最貴ST股”——*ST左江。根據深交所公告，2023年1月31日、2月25日、3月25日，*ST左江連續三次發布公司股票交易可能被實施退市風險警示的公告。但在2023年4月25日，華安證券發布了題為《算力領域的璀璨明珠，DPU放量乘勢而起》的百姓彩票官網登錄深度研究(jiu)報(bao)告，并推薦“買入”左江科技。

《每(mei)日(ri)經濟新聞》記者查閱發現，該份研(yan)報(bao)的(de)署名為尹沿技(ji)(ji)、王奇玨、鄧承佯三名分析師。該份研(yan)報(bao)為三名分析師首次給予左江科技(ji)(ji)“買入”評級，其(qi)參(can)考收盤(pan)價(jia)為211.98元/股。

華安證(zheng)券發布研(yan)報后(hou)，左江(jiang)科技繼續(xu)上漲。2023年7月14日達到(dao)歷史(shi)最高(gao)價(jia)299.8元/股，股價(jia)漲幅(fu)較其推(tui)薦參考價(jia)格上漲超過30%。

2023年12月1日，*ST左(zuo)江被證(zheng)監(jian)會立案調查。2024年1月29日，證(zheng)監(jian)會通報*ST左(zuo)江財(cai)(cai)務造(zao)假案階段性(xing)調查進展情況。經初(chu)步(bu)查明，*ST左(zuo)江2023年披露的財(cai)(cai)務信(xin)息嚴(yan)重不實，涉嫌重大財(cai)(cai)務造(zao)假。證(zheng)監(jian)會表示，該案目前正在調查過程中，將盡快查明違法(fa)事實，依法(fa)嚴(yan)肅(su)處理。

2024年(nian)(nian)1月30日(ri)晚間(jian)，*ST左江(jiang)發布業績預(yu)告，公司預(yu)計2023年(nian)(nian)凈(jing)利潤虧損1.6億(yi)元至2.25億(yi)元，與三(san)名分析師在研(yan)報中(zhong)預(yu)測的數據(ju)相去甚遠——根(gen)據(ju)華(hua)安證券(quan)研(yan)報預(yu)測，左江(jiang)科技2022年(nian)(nian)—2024年(nian)(nian)實現收入(ru)0.6億(yi)元、9.3億(yi)元、13.4億(yi)元，同比增長(chang)-49%、1452%、44%；實現歸母凈(jing)利潤-1.4億(yi)元、3.51億(yi)元、6.25億(yi)元。

深(shen)交(jiao)所認為，華(hua)安證券發(fa)布的相關(guan)研(yan)究(jiu)報告分析結(jie)論依據不充(chong)分，結(jie)論不審(shen)慎，未充(chong)分揭示投(tou)資(zi)風險，公司(si)對研(yan)究(jiu)報告質量(liang)審(shen)核把關(guan)不嚴，因(yin)此深(shen)交(jiao)所對公司(si)采取了出(chu)具(ju)警示函的自律監(jian)管措施(shi)。

華安證券：將從三方面對研究業務整改

對(dui)此，華(hua)安證券相(xiang)關人士(shi)2月18日對(dui)記者(zhe)表示(shi)，將從三方面對(dui)研究業務進行整改規范。

一是嚴把入口關(guan)，強(qiang)化覆蓋(gai)管理。完善覆蓋(gai)的(de)跟蹤(zong)及動態調(diao)整機制，堅(jian)決剔除存在重大(da)負面信息、風(feng)險事項或存在潛在利益沖突(tu)的(de)標的(de)公司。

二是嚴把審(shen)核關，完(wan)善制度(du)流程。明確(que)部門負責人(ren)、質(zhi)控、合(he)規等(deng)審(shen)核人(ren)員的(de)責任分(fen)工(gong)、審(shen)核要(yao)(yao)求，加強對(dui)報告研究方法、分(fen)析邏輯、數據基礎、事實依據等(deng)的(de)把關，更加審(shen)慎評估研究報告重(zhong)要(yao)(yao)敏感信息可能對(dui)市場產生的(de)影響。

三是嚴把(ba)質量關，加強教育(yu)管(guan)理(li)。開展職(zhi)業(ye)(ye)(ye)道德(de)教育(yu)，使員工深(shen)刻理(li)解并自覺踐行(xing)執(zhi)業(ye)(ye)(ye)行(xing)為準則和職(zhi)業(ye)(ye)(ye)道德(de)規范(fan)；完(wan)善從(cong)業(ye)(ye)(ye)人(ren)員能(neng)(neng)力培養體系(xi)，提升專業(ye)(ye)(ye)能(neng)(neng)力、執(zhi)業(ye)(ye)(ye)水平和研(yan)究質量；加強對研(yan)究業(ye)(ye)(ye)務(wu)的內部(bu)監督檢查力度，完(wan)善對從(cong)業(ye)(ye)(ye)人(ren)員的評(ping)價、考核機制。

此外(wai)，安徽(hui)證監局還指出，華安證券還存在(zai)(zai)(zai)的另外(wai)兩個問題，分別(bie)(bie)是：在(zai)(zai)(zai)人員(yuan)管理、網絡安全管理、融資(zi)(zi)融券業務管理等方面存在(zai)(zai)(zai)不足；在(zai)(zai)(zai)開展投資(zi)(zi)銀行業務過程中，個別(bie)(bie)項(xiang)目盡職調查(cha)不充分，質控、內(nei)核(he)把關不嚴，持(chi)續督(du)導不到位。

在2月(yue)18日晚間(jian)，華(hua)安(an)證券也(ye)發布了收到證監會監管(guan)措施(shi)的相(xiang)關(guan)公(gong)告(gao)。其中表示，公(gong)司將按(an)照監管(guan)要(yao)求即行整改，加強(qiang)相(xiang)關(guan)業務的內控和合規(gui)管(guan)理，提升(sheng)內部管(guan)理和公(gong)司治(zhi)理水平(ping)，促進公(gong)司持(chi)續穩健(jian)規(gui)范(fan)發展。目(mu)前(qian)公(gong)司經營(ying)情況一切正(zheng)常，敬請廣(guang)大投資者注意投資風險。

根(gen)據華安(an)證(zheng)券前(qian)期發布的業績快報(bao)，2023年，公司(si)實現營(ying)業收入36.54億元、同比上(shang)漲(zhang)15.66%，實現歸屬于上(shang)市公司(si)股東(dong)的凈(jing)利(li)潤12.81億元、同比上(shang)漲(zhang)8.40%。

封面圖片來源：每(mei)經記者 張建 攝